Barnes & Noble Education, Inc.: sprawozdania finansowe

Rachunek zysków i strat, bilans i rachunek przepływów pieniężnych za ostatnie 10 lat obrotowych, z danych XBRL, które Barnes & Noble Education, Inc. składa w SEC w raportach rocznych.

W milionach USD, poza wartościami na akcję. Wypływy w rachunku przepływów są ujemne.

Rachunek zysków i strat

	FY2017	FY2018	FY2019	FY2020	FY2021	FY2022	FY2023	FY2024	FY2025	FY2026
Przychody	1874	2204	2035	1851	1407	1496	1543	1567	1610	1715
Koszt sprzedaży	1415	1646	1507	1409	1176	1153	1194	1222	1272	1349
Zysk brutto ze sprzedaży	459	557	528	443	230	343	349	345	338	366
Sprzedaż, ogólne i administracyjne	381	434	424	404	316	354	358	312	284	289
Sprzedaż i marketing	10,7	10,7	10,6	10,3	10,9	9,93	9,14	5,78	5,24	4,14
Zysk operacyjny	13,6	-263	-27,7	-42,8	-169	-60,6	-66,4	-33,8	15,9	36,5
Zysk przed opodatkowaniem	10,1	-273	-37,4	-50,2	-177	-70,7	-89,1	-74,2	-61,6	20,7
Podatek dochodowy	4,73	-20,4	-13,1	-12	-7,16	-9,15	1,01	0,86	4,26	3,8
Zysk z działalności kontynuowanej					-134	-61,6	-90,1	-75	-65,8
Zysk netto	5,36	-253	-24,4	-38,3	-140	-68,9	-102	-75,7	-65,8	16,9
EBITDA	66,9	-197	38,2	19,1	-124	-18,5	-24,3	6,76	53,9	69,3
Zysk na akcję, podstawowy	2,51	-112,83	-10,87	-16,72	-58,71	-27,79	-40,56	-28,46	-2,50	0,49
Zysk na akcję, rozwodniony	2,30	-112,83	-10,87	-16,72	-58,71	-27,79	-40,56	-28,46	-2,50	0,49
Liczba akcji, podstawowa (średnia)	2,22	2,24	2,26	2,3	2,38	2,48	2,51	2,66	26,3	34,3
Liczba akcji, rozwodniona (średnia)	2,24	2,24	2,26	2,3	2,38	2,48	2,51	2,66	26,3	34,6

Bilans

	FY2017	FY2018	FY2019	FY2020	FY2021	FY2022	FY2023	FY2024	FY2025	FY2026
Środki pieniężne	19	16,1	14	8,24	8,02	8,8	14,2	10,5	9,06	8,42
Należności	86	100	98,2	90,9	121	136	92,5	98,8	98,1	117
Zapasy	434	444	420	429	281	294	323	344	300	298
Pozostałe aktywa obrotowe	10,7	11,8	11,8	16,2	61,9	59,9	49,5	39,2	32,2	34,1
Aktywa obrotowe razem	603	619	591	585	501	532	537	521	465	484
Rzeczowe aktywa trwałe	117	111	110	97,7	89,2	73,6	68,2	52,9	40,2	34,1
Aktywa z tytułu prawa do użytkowania			0	251	240	287	247	217	184	146
Wartość firmy	329	49,3	4,7	4,7	4,7	4,7
Wartości niematerialne	210	219	195	175	151	127	111	94,2	78,2	58,1
Pozostałe aktywa trwałe	41,2	40,1	42,9	35,3	29,1	24,5	17,9	24,7	22,7	17,6
Aktywa razem	1300	1039	946	1156	1031	1072	981	910	790	740
Zobowiązania handlowe	193	188	187	144	138	183	268	299	149	136
Rozliczenia międzyokresowe bierne	120	126	122	95,4	93,6	88,5	85,8	98,6	65,9	81
Przychody przyszłych okresów			20,4	13,4	0,2	0,21	0,21	11,3	10,4	10,4
Zadłużenie krótkoterminowe	100	100	100	75	50	40	0	0
Zobowiązania krótkoterminowe razem	413	413	409	407	374	415	462	475	279	284
Zobowiązania leasingowe			0	186	185	220	185	141	115	85,5
Pozostałe zobowiązania długoterminowe	96,4	59,3	53,5	46,2	52	21,1	19,1	15,9	19,1	5,4
Zobowiązania razem	586	571	496	739	738	843	850	830	518	445
Zadłużenie razem						186	182	196	103	71
Kapitał wpłacony	709	717	726	733	734	741	746	750	1007	1012
Zyski zatrzymane	32,4	-220	-245	-283	-423	-491	-593	-647	-713	-696
Akcje własne	-28	-29,7	-31,6	-32,9	-19,1	-21,5	-22,4	-22,6	-22,6	-22,6
Kapitał własny	714	468	451	418	293	228	153	80,4	272	294
Kapitał własny razem	714	468	451	418	293	228	153	80,4	272	294
Pasywa razem	1300	1039	946	1156	1031	1072	981	910	790	740
Akcje w obrocie	2,23	2,25	2,28	2,31	2,46	2,49	0,5	0,53	34,1	34,4

Rachunek przepływów pieniężnych

	FY2017	FY2018	FY2019	FY2020	FY2021	FY2022	FY2023	FY2024	FY2025	FY2026
Zysk netto	5,36	-253	-24,4	-38,3	-140	-68,9	-102	-75,7	-65,8	16,9
Amortyzacja	53,3	65,6	65,9	61,9	45,2	42,1	42,2	40,6	37,9	32,8
Wynagrodzenia w akcjach	9,37	8,46	9,02	6,64	4,68	5,73	4,72	3,38	5,39	6,21
Podatek odroczony	-12	-14,8	-4,53	-5,38	-7,77	-7,96	0,46	0,12	-0,83	-1,14
Zmiana należności	-6,41	-13,7	1,81	7,32	30,2	15,5	-43,5	-6,33	0,76	-18,4
Zmiana zapasów	6,2	-9,5	23,2	-8,62	-133	13,2	29,1	-21,1	44,5	1,22
Zmiana zobowiązań handlowych	4,07	-3,72	-5,14	-59,1	-10,4	45,9	82,3	25,3	-181	2,85
Przepływy operacyjne	68	60	122	-8,68	32,9	1,16	91,7	-5,12	-85,4	50,1
Nakłady inwestycyjne	-34,7	-42,8	-46,4	-36,2	-27,6	-33,6	-25,1	-14,1	-12,9	-16,2
Przejęcia	-187	-58,3	-10	0	0
Przepływy inwestycyjne	-224	-100	-55,6	-37	-36,9	-42,7	-31	7,4	-12,1	-16,2
Emisja akcji				0	15	15	0	0	78,5	0
Skup akcji własnych	-9,41	-1,64	-1,98	-1,27	-0,89	-2,37	-0,86	-0,18	-0,01	0
Przepływy finansowe	147	35,2	-68,3	39,9	11,8	45,7	-49,7	-5,7	97,7	-34,4
Zmiana stanu środków pieniężnych	-9,17	-4,83	-2,1	-5,76	7,81	4,22	11	-3,42	0,15	-0,5
Wolne przepływy pieniężne	33,3	17,2	75,4	-44,9	5,33	-32,4	66,6	-19,2	-98,3	33,9
Zapłacone odsetki	2,08	8,04	8,59	6,8	6,78	8,17	19	24,9	17,9	12,5
Zapłacony podatek dochodowy	1,47	25,5	10,3	-4,14	6,01	-8,01	-15,2	-7,29	2,13	7,92

Kluczowe wskaźniki

Wyliczone ze sprawozdań powyżej. Najnowsze wartości obejmują ostatnie dwanaście miesięcy do 1 sierpnia 2026; wzrost liczymy w latach obrotowych. Wycena według kursu 11,33 USD z 25 września 2026.

Rentowność

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Marża brutto	21,4%	Zysk brutto ze sprzedaży / przychody.
Marża operacyjna	2,5%	Zysk operacyjny / przychody.
Marża EBITDA	4,3%	EBITDA (zysk operacyjny + amortyzacja) / przychody.
Marża przed opodatkowaniem	1,6%	Zysk przed opodatkowaniem / przychody.
Marża netto	1,3%	Zysk netto / przychody.
Marża FCF	2,8%	Wolne przepływy (przepływy operacyjne - nakłady inwestycyjne) / przychody.
Marża przepływów operacyjnych	3,8%	Przepływy operacyjne / przychody.
Efektywna stopa podatkowa	19,5%	Podatek dochodowy / zysk przed opodatkowaniem, gdy ten jest dodatni.
Rentowność kapitału (ROE)	8,0%	Zysk netto / średni kapitał własny (początek i koniec okresu). Nie pokazujemy przy ujemnym kapitale.
Rentowność aktywów (ROA)	2,6%	Zysk netto / średnie aktywa razem.
Zwrot z zainwestowanego kapitału (ROIC)	8,7%	Przybliżenie: zysk operacyjny x (1 - stopa podatku) / średnie (dług + kapitał własny - gotówka). Stopa podatku to stopa efektywna, gdy mieści się w 0-50%, w innym wypadku 21%.
Koszty SG&A / przychody	16,8%	Koszty sprzedaży, ogólne i administracyjne / przychody.
Wynagrodzenia w akcjach / przychody	0,3%	Wynagrodzenia w akcjach (z rachunku przepływów) / przychody.
Nakłady inwestycyjne / przychody	0,9%	Nakłady inwestycyjne / przychody.
Amortyzacja / przychody	1,8%	Amortyzacja / przychody.

Wzrost

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Przychody: wzrost r/r	6,5%	Przychody wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Przychody: CAGR 3 lat	3,6%	Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Przychody: CAGR 5 lat	4,0%	Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zysk brutto ze sprzedaży: wzrost r/r	8,4%	Zysk brutto ze sprzedaży wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Zysk brutto ze sprzedaży: CAGR 3 lat	1,6%	Średnioroczny składany wzrost (zysk brutto ze sprzedaży) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zysk brutto ze sprzedaży: CAGR 5 lat	9,7%	Średnioroczny składany wzrost (zysk brutto ze sprzedaży) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zysk operacyjny: wzrost r/r	129,5%	Zysk operacyjny wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
EBITDA: wzrost r/r	28,6%	EBITDA wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Przepływy operacyjne: CAGR 3 lat	-18,3%	Średnioroczny składany wzrost (przepływy operacyjne) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Przepływy operacyjne: CAGR 5 lat	8,8%	Średnioroczny składany wzrost (przepływy operacyjne) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Wolne przepływy: CAGR 3 lat	-20,2%	Średnioroczny składany wzrost (wolne przepływy) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Wolne przepływy: CAGR 5 lat	44,7%	Średnioroczny składany wzrost (wolne przepływy) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Wartość księgowa: wzrost r/r	8,2%	Wartość księgowa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Wartość księgowa: CAGR 3 lat	24,4%	Średnioroczny składany wzrost (wartość księgowa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Wartość księgowa: CAGR 5 lat	0,1%	Średnioroczny składany wzrost (wartość księgowa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Aktywa: wzrost r/r	-6,4%	Aktywa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Aktywa: CAGR 3 lat	-9,0%	Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Aktywa: CAGR 5 lat	-6,4%	Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zmiana liczby akcji r/r	31,6%	Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych wobec roku wcześniej. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie.
Zmiana liczby akcji rocznie, 3 lat	139,8%	Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 3 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie.
Zmiana liczby akcji rocznie, 5 lat	70,9%	Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 5 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie.

Kondycja bilansu

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Wskaźnik płynności bieżącej	1,66x	Aktywa obrotowe / zobowiązania krótkoterminowe.
Wskaźnik szybki	0,52x	(Gotówka + inwestycje krótkoterminowe + należności) / zobowiązania krótkoterminowe.
Wskaźnik gotówkowy	0,02x	(Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / zobowiązania krótkoterminowe.
Dług / kapitał własny	0,44x	Zadłużenie razem / kapitał własny. Nie pokazujemy przy ujemnym kapitale.
Dług / aktywa	14,6%	Zadłużenie razem / aktywa razem.
Zobowiązania / aktywa	67,1%	Zobowiązania razem / aktywa razem.
Dług netto	115,7 mln USD	Zadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe. Wartość ujemna: więcej gotówki niż długu.
Dług netto / EBITDA	1,56x	Dług netto / EBITDA (dwanaście miesięcy), gdy EBITDA jest dodatnia.
Kapitał obrotowy	236,8 mln USD	Aktywa obrotowe - zobowiązania krótkoterminowe.
Wartość firmy i WNiP / aktywa	6,3%	(Wartość firmy + wartości niematerialne) / aktywa razem.
Materialna wartość księgowa	224,6 mln USD	Kapitał własny - wartość firmy - wartości niematerialne.

Efektywność

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Rotacja aktywów	2,03x	Przychody / średnie aktywa razem.
Rotacja środków trwałych	51,0x	Przychody / średnie rzeczowe aktywa trwałe.
Rotacja zapasów	3,68x	Koszt sprzedaży / średnie zapasy.
Dni zapasów	99 dni	365 x średnie zapasy / koszt sprzedaży.
Rotacja należności	9,72x	Przychody / średnie należności.
Dni należności	38 dni	365 x średnie należności / przychody.
Dni zobowiązań	57 dni	365 x średnie zobowiązania handlowe / koszt sprzedaży.
Cykl konwersji gotówki	80 dni	Dni zapasów + dni należności - dni zobowiązań.
Konwersja zysku na FCF	219,5%	Wolne przepływy / zysk netto, gdy zysk jest dodatni.
Nakłady / przepływy operacyjne	24,7%	Nakłady inwestycyjne / przepływy operacyjne, gdy są dodatnie.

Na akcję

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Zysk na akcję, rozwodniony	0,64 USD	Zysk netto na akcję rozwodnioną, jak w raporcie (po uwzględnieniu splitów). Za ostatnie dwanaście miesięcy: suma czterech kwartałów albo zysk netto / ostatnia liczba akcji rozwodnionych, gdy kwartał nie ma raportowanego EPS.
Przychody na akcję	49,73 USD	Przychody / średnia liczba akcji rozwodnionych.
FCF na akcję	1,41 USD	Wolne przepływy / średnia liczba akcji rozwodnionych.
Przepływy operacyjne na akcję	1,88 USD	Przepływy operacyjne / średnia liczba akcji rozwodnionych.
Wartość księgowa na akcję	8,03 USD	Kapitał własny / liczba akcji w obrocie (średnia rozwodniona, gdy brak).
Materialna wartość księgowa na akcję	6,48 USD	Materialna wartość księgowa / liczba akcji w obrocie.
Gotówka na akcję	0,23 USD	(Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / liczba akcji w obrocie.

Wycena

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Kapitalizacja	392,8 mln USD	Kurs akcji x liczba akcji w obrocie.
Wartość przedsiębiorstwa (EV)	508,4 mln USD	Kapitalizacja + zadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe.
C/Z	17,7x	Kapitalizacja / zysk netto. Tylko przy dodatnim zysku.
C/P	0,23x	Kapitalizacja / przychody.
C/WK	1,41x	Kapitalizacja / kapitał własny. Tylko przy dodatnim kapitale.
Cena / materialna wartość księgowa	1,75x	Kapitalizacja / materialna wartość księgowa, gdy dodatnia.
C/FCF	8,05x	Kapitalizacja / wolne przepływy. Tylko gdy są dodatnie.
C/przepływy operacyjne	6,06x	Kapitalizacja / przepływy operacyjne, gdy dodatnie.
EV/przychody	0,30x	Wartość przedsiębiorstwa / przychody.
EV/EBIT	12,0x	Wartość przedsiębiorstwa / zysk operacyjny, gdy oba dodatnie.
EV/EBITDA	6,86x	Wartość przedsiębiorstwa / EBITDA, gdy obie dodatnie.
EV/FCF	10,4x	Wartość przedsiębiorstwa / wolne przepływy, gdy obie dodatnie.
Stopa FCF	12,4%	Wolne przepływy / kapitalizacja.
Stopa zysku	5,7%	Zysk netto / kapitalizacja (odwrotność C/Z).

Jakie przychody miała Barnes & Noble Education, Inc. w roku obrotowym 2026?

Barnes & Noble Education, Inc. wykazała przychody 1,71 mld USD za rok obrotowy 2026, o 6,5% więcej niż rok wcześniej.

Czy Barnes & Noble Education, Inc. była rentowna w roku obrotowym 2026?

Tak. Zysk netto wyniósł 16,9 mln USD, marża netto 1%.

Ile wolnych przepływów pieniężnych wygenerowała Barnes & Noble Education, Inc. w roku obrotowym 2026?

Przepływy operacyjne 50,1 mln USD minus nakłady inwestycyjne 16,2 mln USD dały wolne przepływy 33,9 mln USD.

Źródło: SEC EDGAR, dane XBRL (company facts). Gdy spółka podaje tylko dane narastające, kwartały liczymy jako różnice. Pozycja nieotagowana zostaje pusta, niczego nie szacujemy.

Otwórz interaktywne sprawozdania, dane kwartalne i wykresy

Wróć do Barnes & Noble Education, Inc.