Spółki BKD Sprawozdania finansowe
Sprawozdania finansoweBrookdale Senior Living Inc.: sprawozdania finansowe
Rachunek zysków i strat, bilans i rachunek przepływów pieniężnych za ostatnie 10 lat obrotowych, z danych XBRL, które Brookdale Senior Living Inc. składa w SEC w raportach rocznych.
W milionach USD, poza wartościami na akcję. Wypływy w rachunku przepływów są ujemne.
Rachunek zysków i strat
| FY2016 | FY2017 | FY2018 | FY2019 | FY2020 | FY2021 | FY2022 | FY2023 | FY2024 | FY2025 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Przychody | 4977 | 4747 | 4531 | 4057 | 3540 | 2758 | 2825 | 3016 | 3125 | 3194 |
| Zysk brutto ze sprzedaży | 1440 | 1254 | 1068 | 877 | 797 | 501 | 594 | 747 | 799 | 838 |
| Ogólne i administracyjne | 313 | 278 | 259 | 219 | 207 | 185 | 169 | 179 | 186 | 195 |
| Zysk operacyjny | -31,1 | -270 | -594 | -44,5 | -97,7 | -217 | -42,7 | 18,4 | 46,5 | 13,5 |
| Koszty odsetkowe | 386 | 326 | 280 | 248 | 209 | 195 | 205 | 238 | 253 | |
| Przychody odsetkowe | 2,93 | 4,62 | 9,85 | 9,86 | 4,8 | 1,35 | 6,94 | 23,1 | 19,2 | 12,4 |
| Pozostałe przychody pozaoperacyjne | 14,8 | 11,4 | 14,1 | 14,8 | 5,65 | 5,9 | 12,1 | 21,7 | 9,38 | 3,8 |
| Zysk przed opodatkowaniem | -399 | -588 | -578 | -271 | 87,3 | -108 | -240 | -180 | -197 | -265 |
| Podatek dochodowy | 5,38 | -16,5 | -49,5 | -2,27 | 5,35 | -8,16 | -1,56 | 8,78 | 4,65 | -1,95 |
| Zysk przypisany udziałom niekontrolującym | -0,24 | -0,19 | -0,09 | -0,56 | -0,07 | -0,07 | 0,09 | -0,06 | -0,06 | -0,05 |
| Zysk netto | -404 | -571 | -528 | -268 | 82 | -99,3 | -238 | -189 | -202 | -263 |
| EBITDA | 499 | 225 | -139 | 339 | 268 | 128 | 311 | 369 | 414 | 384 |
| Zysk na akcję, podstawowy | -2,18 | -3,07 | -2,82 | -1,44 | 0,45 | -0,54 | -1,25 | -0,84 | -0,89 | -1,12 |
| Zysk na akcję, rozwodniony | -2,18 | -3,07 | -2,82 | -1,44 | 0,44 | -0,54 | -1,25 | -0,84 | -0,89 | -1,12 |
| Liczba akcji, podstawowa (średnia) | 186 | 186 | 187 | 186 | 183 | 185 | 190 | 225 | 228 | 235 |
| Liczba akcji, rozwodniona (średnia) | 186 | 186 | 187 | 186 | 184 | 185 | 190 | 225 | 228 | 235 |
Bilans
| FY2016 | FY2017 | FY2018 | FY2019 | FY2020 | FY2021 | FY2022 | FY2023 | FY2024 | FY2025 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Środki pieniężne | 216 | 223 | 398 | 240 | 380 | 347 | 399 | 278 | 309 | 279 |
| Inwestycje krótkoterminowe | 0 | 292 | 14,9 | 68,6 | 173 | 182 | 48,7 | 29,8 | 19,9 | 0 |
| Należności | 142 | 129 | 134 | 134 | 109 | 51,1 | 55,8 | 48,4 | 51,9 | 67,7 |
| Pozostałe aktywa obrotowe | 131 | 115 | 106 | 84,2 | 66,9 | 87,9 | 106 | 80,9 | 92,4 | 96,7 |
| Aktywa obrotowe razem | 620 | 902 | 774 | 596 | 774 | 699 | 637 | 478 | 513 | 554 |
| Rzeczowe aktywa trwałe | 7379 | 5852 | 5275 | 5110 | 5068 | 4904 | 4536 | 4331 | 4594 | 4273 |
| Aktywa z tytułu prawa do użytkowania | 0 | 1160 | 788 | 630 | 597 | 671 | 1134 | 1032 | ||
| Wartość firmy | 705 | 506 | 154 | 154 | 154 | 27,3 | 27,3 | 27,3 | 27,3 | 27,3 |
| Wartości niematerialne | 83 | 68 | 51,5 | 35,2 | 34,1 | |||||
| Pozostałe aktywa trwałe | 235 | 195 | 160 | 119 | 56,3 | 17,3 | 34,9 | 35,9 | 36 | 35,5 |
| Aktywa razem | 9218 | 7675 | 6467 | 7194 | 6902 | 6410 | 5937 | 5573 | 6336 | 5952 |
| Zobowiązania handlowe | 77,4 | 91,8 | 95 | 105 | 71,2 | 76,1 | 71 | 66,5 | 65,5 | 75,1 |
| Rozliczenia międzyokresowe bierne | 328 | 330 | 298 | 267 | 288 | 255 | 237 | 243 | 264 | 273 |
| Zadłużenie krótkoterminowe | 146 | 495 | 294 | 339 | 68,9 | 63,1 | 66 | 41,5 | 40,8 | 77,5 |
| Zobowiązania krótkoterminowe razem | 731 | 1096 | 773 | 1047 | 691 | 632 | 641 | 600 | 580 | 568 |
| Zadłużenie długoterminowe | 3414 | 3375 | 3346 | 3216 | 3847 | 3778 | 3784 | 3656 | 4022 | 4215 |
| Zobowiązania leasingowe | 0 | 1277 | 819 | 682 | 617 | 684 | 1174 | 1124 | ||
| Pozostałe zobowiązania długoterminowe | 231 | 215 | 197 | 169 | 188 | 86,8 | 85,8 | 71,7 | 69,2 | 58,5 |
| Zobowiązania razem | 7140 | 6145 | 5449 | 6496 | 6099 | 5711 | 5353 | 5168 | 6122 | 5996 |
| Zadłużenie razem | 6045 | 5142 | 3640 | 3555 | 3916 | 3841 | 3850 | 3697 | 4063 | 4292 |
| Kapitał wpłacony | 4102 | 4127 | 4151 | 4172 | 4212 | 4209 | 4332 | 4342 | 4353 | 4358 |
| Zyski zatrzymane | -1970 | -2541 | -3069 | -3393 | -3311 | -3410 | -3649 | -3838 | -4040 | -4303 |
| Akcje własne | -56,4 | -56,4 | -64,9 | -84,7 | -103 | -103 | -103 | -103 | -103 | -103 |
| Kapitał własny | 2078 | 1531 | 1019 | 696 | 800 | 697 | 583 | 404 | 212 | -44,8 |
| Udziały niekontrolujące | -0,25 | -0,44 | -0,49 | 2,37 | 2,3 | 2,22 | 1,55 | 1,49 | 1,43 | 1,38 |
| Kapitał własny razem | 2078 | 1530 | 1018 | 699 | 803 | 700 | 584 | 405 | 214 | -43,4 |
| Pasywa razem | 9218 | 7675 | 6467 | 7194 | 6902 | 6410 | 5937 | 5573 | 6336 | 5952 |
| Akcje w obrocie | 190 | 191 | 192 | 192 | 188 | 187 | 187 | 188 | 200 | 238 |
Rachunek przepływów pieniężnych
| FY2016 | FY2017 | FY2018 | FY2019 | FY2020 | FY2021 | FY2022 | FY2023 | FY2024 | FY2025 | |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| Zysk netto | -405 | -572 | -528 | -268 | 81,9 | -99,4 | -238 | -189 | -202 | -263 |
| Amortyzacja | 530 | 495 | 456 | 384 | 365 | 345 | 354 | 350 | 368 | 370 |
| Wynagrodzenia w akcjach | 32,3 | 27,8 | 26,1 | 23 | 20,7 | 16,3 | 14,5 | 12 | 14,2 | 11,9 |
| Podatek odroczony | 3,25 | -15,3 | -52,4 | -2,65 | -5,84 | -9,84 | -1,32 | 7,59 | 3,62 | -3,29 |
| Zmiana należności | 1,58 | 12,7 | -4,96 | 0,29 | 24,3 | 0,5 | -4,62 | 7,38 | -3,5 | -15,8 |
| Zmiana zobowiązań handlowych | -83,2 | -4,53 | -37,3 | -13 | 27,3 | -54 | -27,2 | 2,45 | 15,7 | 4,46 |
| Przepływy operacyjne | 374 | 378 | 204 | 216 | 206 | -94,6 | 3,28 | 163 | 166 | 218 |
| Nakłady inwestycyjne | -334 | -214 | -225 | -304 | -186 | -177 | -197 | -233 | -201 | -202 |
| Przejęcia | -12,2 | -5,2 | ||||||||
| Zakup inwestycji | 0 | -341 | -14,8 | -186 | -378 | -362 | -264 | -174 | -49,1 | 0 |
| Sprzedaż i zapadalność inwestycji | 0 | 50 | 293 | 134 | 275 | 353 | 399 | 197 | 60 | 20 |
| Przepływy inwestycyjne | 172 | -602 | 289 | -226 | -425 | 181 | -67,4 | -113 | -278 | -456 |
| Emisja długu | 387 | 1307 | 607 | 322 | 963 | 353 | 254 | 206 | 766 | 918 |
| Emisja akcji | 0 | |||||||||
| Skup akcji własnych | -9,64 | 0 | -4,26 | -24 | -18,1 | 0 | 0 | |||
| Przepływy finansowe | -422 | 229 | -325 | -139 | 383 | -114 | 100 | -174 | 142 | 201 |
| Zmiana stanu środków pieniężnych | 128 | 5,22 | 168 | -149 | 163 | -26,8 | 36,2 | -125 | 30,2 | -36,8 |
| Wolne przepływy pieniężne | 40 | 164 | -21,5 | -87,7 | 19,8 | -271 | -194 | -70,3 | -35,1 | 16,5 |
| Zapłacone odsetki | 350 | 295 | 261 | 244 | 205 | 189 | 200 | 232 | 243 | 238 |
| Zapłacony podatek dochodowy | 2,05 | 1,04 | 2,06 | 1,53 | 8,88 | 5,92 | -0,33 | -1,43 | 1,05 | 1,44 |
Kluczowe wskaźniki
Rentowność
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Marża brutto | 26,9% | Zysk brutto ze sprzedaży / przychody. |
| Marża operacyjna | 3,5% | Zysk operacyjny / przychody. |
| Marża EBITDA | 14,1% | EBITDA (zysk operacyjny + amortyzacja) / przychody. |
| Marża przed opodatkowaniem | -4,4% | Zysk przed opodatkowaniem / przychody. |
| Marża netto | -4,5% | Zysk netto / przychody. |
| Marża FCF | 0,8% | Wolne przepływy (przepływy operacyjne - nakłady inwestycyjne) / przychody. |
| Marża przepływów operacyjnych | 7,3% | Przepływy operacyjne / przychody. |
| Rentowność aktywów (ROA) | -2,3% | Zysk netto / średnie aktywa razem. |
| Zwrot z zainwestowanego kapitału (ROIC) | 2,2% | Przybliżenie: zysk operacyjny x (1 - stopa podatku) / średnie (dług + kapitał własny - gotówka). Stopa podatku to stopa efektywna, gdy mieści się w 0-50%, w innym wypadku 21%. |
| Wynagrodzenia w akcjach / przychody | 0,4% | Wynagrodzenia w akcjach (z rachunku przepływów) / przychody. |
| Nakłady inwestycyjne / przychody | 6,6% | Nakłady inwestycyjne / przychody. |
| Amortyzacja / przychody | 10,6% | Amortyzacja / przychody. |
Wzrost
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Przychody: wzrost r/r | 2,2% | Przychody wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Przychody: CAGR 3 lat | 4,2% | Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Przychody: CAGR 5 lat | -2,0% | Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk brutto ze sprzedaży: wzrost r/r | 4,8% | Zysk brutto ze sprzedaży wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Zysk brutto ze sprzedaży: CAGR 3 lat | 12,1% | Średnioroczny składany wzrost (zysk brutto ze sprzedaży) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk brutto ze sprzedaży: CAGR 5 lat | 1,0% | Średnioroczny składany wzrost (zysk brutto ze sprzedaży) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zysk operacyjny: wzrost r/r | -71,0% | Zysk operacyjny wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| EBITDA: wzrost r/r | -7,3% | EBITDA wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| EBITDA: CAGR 3 lat | 7,2% | Średnioroczny składany wzrost (ebitda) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| EBITDA: CAGR 5 lat | 7,5% | Średnioroczny składany wzrost (ebitda) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Przepływy operacyjne: wzrost r/r | 31,2% | Przepływy operacyjne wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Przepływy operacyjne: CAGR 3 lat | 305,0% | Średnioroczny składany wzrost (przepływy operacyjne) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Przepływy operacyjne: CAGR 5 lat | 1,2% | Średnioroczny składany wzrost (przepływy operacyjne) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Wolne przepływy: CAGR 5 lat | -3,6% | Średnioroczny składany wzrost (wolne przepływy) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Wartość księgowa: wzrost r/r | -121,1% | Wartość księgowa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Aktywa: wzrost r/r | -6,1% | Aktywa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy. |
| Aktywa: CAGR 3 lat | 0,1% | Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Aktywa: CAGR 5 lat | -2,9% | Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie. |
| Zmiana liczby akcji r/r | 3,4% | Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych wobec roku wcześniej. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie. |
| Zmiana liczby akcji rocznie, 3 lat | 7,3% | Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 3 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie. |
| Zmiana liczby akcji rocznie, 5 lat | 5,0% | Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 5 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie. |
Kondycja bilansu
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Wskaźnik płynności bieżącej | 1,14x | Aktywa obrotowe / zobowiązania krótkoterminowe. |
| Wskaźnik szybki | 0,85x | (Gotówka + inwestycje krótkoterminowe + należności) / zobowiązania krótkoterminowe. |
| Wskaźnik gotówkowy | 0,75x | (Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / zobowiązania krótkoterminowe. |
| Dług / aktywa | 72,4% | Zadłużenie razem / aktywa razem. |
| Zobowiązania / aktywa | 100,5% | Zobowiązania razem / aktywa razem. |
| Dług netto | 3,88 mld USD | Zadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe. Wartość ujemna: więcej gotówki niż długu. |
| Dług netto / EBITDA | 9,04x | Dług netto / EBITDA (dwanaście miesięcy), gdy EBITDA jest dodatnia. |
| Kapitał obrotowy | 74,6 mln USD | Aktywa obrotowe - zobowiązania krótkoterminowe. |
| Wartość firmy i WNiP / aktywa | 0,5% | (Wartość firmy + wartości niematerialne) / aktywa razem. |
| Materialna wartość księgowa | -56,3 mln USD | Kapitał własny - wartość firmy - wartości niematerialne. |
Efektywność
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Rotacja aktywów | 0,52x | Przychody / średnie aktywa razem. |
| Rotacja środków trwałych | 0,73x | Przychody / średnie rzeczowe aktywa trwałe. |
| Rotacja należności | 54,1x | Przychody / średnie należności. |
| Dni należności | 7 dni | 365 x średnie należności / przychody. |
| Nakłady / przepływy operacyjne | 89,4% | Nakłady inwestycyjne / przepływy operacyjne, gdy są dodatnie. |
Na akcję
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Zysk na akcję, rozwodniony | -0,57 USD | Zysk netto na akcję rozwodnioną, jak w raporcie (po uwzględnieniu splitów). Za ostatnie dwanaście miesięcy: suma czterech kwartałów albo zysk netto / ostatnia liczba akcji rozwodnionych, gdy kwartał nie ma raportowanego EPS. |
| Przychody na akcję | 12,51 USD | Przychody / średnia liczba akcji rozwodnionych. |
| FCF na akcję | 0,10 USD | Wolne przepływy / średnia liczba akcji rozwodnionych. |
| Przepływy operacyjne na akcję | 0,92 USD | Przepływy operacyjne / średnia liczba akcji rozwodnionych. |
| Wartość księgowa na akcję | -0,12 USD | Kapitał własny / liczba akcji w obrocie (średnia rozwodniona, gdy brak). |
| Materialna wartość księgowa na akcję | -0,24 USD | Materialna wartość księgowa / liczba akcji w obrocie. |
| Gotówka na akcję | 1,63 USD | (Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / liczba akcji w obrocie. |
Wycena
| Wskaźnik | Wartość | Jak liczymy |
|---|---|---|
| Kapitalizacja | 2,65 mld USD | Kurs akcji x liczba akcji w obrocie. |
| Wartość przedsiębiorstwa (EV) | 6,54 mld USD | Kapitalizacja + zadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe. |
| C/P | 0,87x | Kapitalizacja / przychody. |
| C/FCF | 112x | Kapitalizacja / wolne przepływy. Tylko gdy są dodatnie. |
| C/przepływy operacyjne | 11,9x | Kapitalizacja / przepływy operacyjne, gdy dodatnie. |
| EV/przychody | 2,14x | Wartość przedsiębiorstwa / przychody. |
| EV/EBIT | 61,6x | Wartość przedsiębiorstwa / zysk operacyjny, gdy oba dodatnie. |
| EV/EBITDA | 15,2x | Wartość przedsiębiorstwa / EBITDA, gdy obie dodatnie. |
| EV/FCF | 275x | Wartość przedsiębiorstwa / wolne przepływy, gdy obie dodatnie. |
| Stopa FCF | 0,9% | Wolne przepływy / kapitalizacja. |
| Stopa zysku | -5,2% | Zysk netto / kapitalizacja (odwrotność C/Z). |
Jakie przychody miała Brookdale Senior Living Inc. w roku obrotowym 2025?
Brookdale Senior Living Inc. wykazała przychody 3,19 mld USD za rok obrotowy 2025, o 2,2% więcej niż rok wcześniej.
Czy Brookdale Senior Living Inc. była rentowna w roku obrotowym 2025?
Nie. Spółka wykazała stratę netto 262,7 mln USD.
Ile wolnych przepływów pieniężnych wygenerowała Brookdale Senior Living Inc. w roku obrotowym 2025?
Przepływy operacyjne 218,0 mln USD minus nakłady inwestycyjne 201,5 mln USD dały wolne przepływy 16,5 mln USD.