AvePoint, Inc.: sprawozdania finansowe

Rachunek zysków i strat, bilans i rachunek przepływów pieniężnych za ostatnie 7 lat obrotowych, z danych XBRL, które AvePoint, Inc. składa w SEC w raportach rocznych.

W milionach USD, poza wartościami na akcję. Wypływy w rachunku przepływów są ujemne.

Rachunek zysków i strat

	FY2019	FY2020	FY2021	FY2022	FY2023	FY2024	FY2025
Przychody	116	152	192	232	272	330	419
Koszt sprzedaży	36,4	40,3	53	66,3	77,5	82,5	109
Zysk brutto ze sprzedaży	79,7	111	139	166	194	248	311
Badania i rozwój	11,1	12,2	32,1	31,4	36,3	48,7	52,6
Sprzedaż, ogólne i administracyjne		5,31
Sprzedaż i marketing	61,9	76,5	101	111	112	123	144
Ogólne i administracyjne	24,6	36,9	59,4	65,1	61,3	69,2	81,1
Koszty operacyjne	98,7	127	192	207	210	241	278
Zysk operacyjny	-19	-15,4	-53,5	-41,1	-15,4	7,17	33
Przychody odsetkowe		1,62
Pozostałe przychody pozaoperacyjne	-0,6	-0,51	20,7	7,42	-3,26	-31,6	7,47
Zysk przed opodatkowaniem	-19,6	-15,9	-32,8	-33,7	-18,6	-24,4	40,5
Podatek dochodowy	0,61	1,06	0,46	5,04	2,89	4,74	5,38
Zysk przypisany udziałom niekontrolującym			1,97	2,94	0,22	-0,05	0,32
Zysk netto	-20,2	-17	-35,2	-41,6	-21,7	-29,1	34,8
EBITDA	-18	-14,4	-52,3	-39	-12,8	10,1	36
Zysk na akcję, podstawowy	-1,72	-0,57	-0,48	-0,23	-0,12	-0,16	0,17
Zysk na akcję, rozwodniony	-1,72	-0,57	-0,48	-0,23	-0,12	-0,16	0,15
Liczba akcji, podstawowa (średnia)	74	89,6	142	182	182	184	208
Liczba akcji, rozwodniona (średnia)	74	89,6	142	182	182	184	229

Bilans

	FY2019	FY2020	FY2021	FY2022	FY2023	FY2024	FY2025
Środki pieniężne	0,99	69,1	268	227	223	291	481
Inwestycje krótkoterminowe		0,99	2,41	2,62	3,72	0,17
Należności		48,3	55,1	66,5	85,9	87,4	125
Pozostałe aktywa obrotowe		2,34	8,46	10	12,8	16,7	19,7
Aktywa obrotowe razem	1,18	121	334	306	326	395	625
Rzeczowe aktywa trwałe		2,66	3,92	5,54	5,12	5,29	6,02
Aktywa z tytułu prawa do użytkowania			0	15,9	13,9	16	16,8
Wartość firmy			0	18,9	19,2	17,7	38
Wartości niematerialne			0	11,1	10,5	8,89	12,1
Inwestycje długoterminowe		177
Pozostałe aktywa trwałe		8,25	11,7	9,31	13,6	16,6	19,7
Aktywa razem	353	169	389	416	443	519	789
Zobowiązania handlowe	0,01	0,77	1,82	1,52	1,38	2,35	3,81
Rozliczenia międzyokresowe bierne		16,7	22,7	26,6	27,8	39,5	36,9
Przychody przyszłych okresów		65,2	74,3	93,4	122	144	186
Zobowiązania krótkoterminowe razem	0,62	92,2	111	143	177	223	274
Zobowiązania leasingowe					9,38	9,91	9,95
Pozostałe zobowiązania długoterminowe		3,66	3,94	3,61	5,6	6,4	11,6
Zobowiązania razem	34,7	149	133	172	218	248	310
Kapitał wpłacony	2,03	105	625	666	668	779	980
Zyski zatrzymane	2,97	-300	-375	-417	-460	-510	-510
Akcje własne		0	-1,74	-21,7	0
Skumulowane inne całkowite dochody		1,79	2,32	2,01	3,2	0,58	8,37
Kapitał własny	-199	-193	250	229	219
Udziały niekontrolujące				0	8,21	1,79	0
Kapitał własny razem	-199	-193	250	229	219	271	479
Pasywa razem	353	169	389	416	443	519	789
Akcje w obrocie		100	182	185	185	194	215

Rachunek przepływów pieniężnych

	FY2019	FY2020	FY2021	FY2022	FY2023	FY2024	FY2025
Zysk netto	-20,2	-17	-33,2	-38,7	-21,5	-29,1	35,1
Amortyzacja	1,05	1,06	1,2	2,1	2,6	2,9	3
Wynagrodzenia w akcjach	13,9	33,8	59,5	37,2	36	39,1	39,3
Podatek odroczony	-1,28	-0,45	-0,25	3,91	-0,87	0,4	-2,53
Zmiana należności		-10,1	-8,24	-14,4	-19,4	-4,9	-31,3
Zmiana zobowiązań handlowych	7,78	0,97	10,6	-2,55	6,88	22,4	3,38
Przepływy operacyjne	-2,05	19,1	5,03	-0,77	34,7	88,9	85,3
Nakłady inwestycyjne	-1,08	-1,02	-2,46	-3,85	-2,09	-3,04	-3,68
Przejęcia			0	-18,6	0	0	-14,9
Zakup inwestycji			-0,92	-181	-3,5	-1,82	-0,17
Przepływy inwestycyjne	-1,48	1,37	-3,38	-21,5	-5,65	-2,6	-20,2
Emisja akcji	0,09	0,61	5,57	2,82	5,57	11	17,7
Skup akcji własnych	0	0	-1,63	-19,9	-39	-33,1	-49,8
Przepływy finansowe	-0,09	35,6	199	-17,1	-33,7	-15,5	124
Zmiana stanu środków pieniężnych	-4,22	57	199	-41	-4,03	67,6	190
Wolne przepływy pieniężne	-3,13	18,1	2,57	-4,63	32,6	85,9	81,6
Zapłacone odsetki	0	0	4,04	3,32	6,11	6,88	6,83
Zapłacony podatek dochodowy	0,25	1,07	4,04				6,36

Kluczowe wskaźniki

Wyliczone ze sprawozdań powyżej. Najnowsze wartości obejmują ostatnie dwanaście miesięcy do 30 czerwca 2026; wzrost liczymy w latach obrotowych. Wycena według kursu 13,00 USD z 25 września 2026.

Rentowność

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Marża brutto	73,4%	Zysk brutto ze sprzedaży / przychody.
Marża operacyjna	9,8%	Zysk operacyjny / przychody.
Marża przed opodatkowaniem	12,3%	Zysk przed opodatkowaniem / przychody.
Marża netto	15,3%	Zysk netto / przychody.
Marża FCF	21,7%	Wolne przepływy (przepływy operacyjne - nakłady inwestycyjne) / przychody.
Marża przepływów operacyjnych	22,5%	Przepływy operacyjne / przychody.
Efektywna stopa podatkowa	-24,7%	Podatek dochodowy / zysk przed opodatkowaniem, gdy ten jest dodatni.
Rentowność aktywów (ROA)	9,4%	Zysk netto / średnie aktywa razem.
B+R / przychody	12,3%	Wydatki na badania i rozwój / przychody.
Wynagrodzenia w akcjach / przychody	7,6%	Wynagrodzenia w akcjach (z rachunku przepływów) / przychody.
Nakłady inwestycyjne / przychody	0,8%	Nakłady inwestycyjne / przychody.

Wzrost

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Przychody: wzrost r/r	26,9%	Przychody wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Przychody: CAGR 3 lat	21,8%	Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Przychody: CAGR 5 lat	22,6%	Średnioroczny składany wzrost (przychody) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zysk brutto ze sprzedaży: wzrost r/r	25,3%	Zysk brutto ze sprzedaży wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Zysk brutto ze sprzedaży: CAGR 3 lat	23,2%	Średnioroczny składany wzrost (zysk brutto ze sprzedaży) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zysk brutto ze sprzedaży: CAGR 5 lat	22,8%	Średnioroczny składany wzrost (zysk brutto ze sprzedaży) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zysk operacyjny: wzrost r/r	361,0%	Zysk operacyjny wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
EBITDA: wzrost r/r	258,0%	EBITDA wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Przepływy operacyjne: wzrost r/r	-4,1%	Przepływy operacyjne wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Przepływy operacyjne: CAGR 5 lat	34,8%	Średnioroczny składany wzrost (przepływy operacyjne) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Wolne przepływy: wzrost r/r	-5,0%	Wolne przepływy wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Wolne przepływy: CAGR 5 lat	35,1%	Średnioroczny składany wzrost (wolne przepływy) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Aktywa: wzrost r/r	52,0%	Aktywa wobec tego samego okresu rok wcześniej. Tylko od dodatniej bazy.
Aktywa: CAGR 3 lat	23,8%	Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 3 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/3) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Aktywa: CAGR 5 lat	36,1%	Średnioroczny składany wzrost (aktywa) przez 5 lat obrotowych: (koniec / początek)^(1/5) - 1. Tylko gdy obie wartości są dodatnie.
Zmiana liczby akcji r/r	24,8%	Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych wobec roku wcześniej. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie.
Zmiana liczby akcji rocznie, 3 lat	8,0%	Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 3 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie.
Zmiana liczby akcji rocznie, 5 lat	20,7%	Zmiana średniej liczby akcji rozwodnionych, rocznie przez 5 lat. Ujemna: skup akcji zmniejszył ich liczbę; dodatnia: rozwodnienie.

Kondycja bilansu

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Wskaźnik płynności bieżącej	2,00x	Aktywa obrotowe / zobowiązania krótkoterminowe.
Wskaźnik szybki	1,92x	(Gotówka + inwestycje krótkoterminowe + należności) / zobowiązania krótkoterminowe.
Wskaźnik gotówkowy	1,50x	(Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / zobowiązania krótkoterminowe.
Zobowiązania / aktywa	42,3%	Zobowiązania razem / aktywa razem.
Kapitał obrotowy	278,6 mln USD	Aktywa obrotowe - zobowiązania krótkoterminowe.
Wartość firmy i WNiP / aktywa	6,3%	(Wartość firmy + wartości niematerialne) / aktywa razem.

Efektywność

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Rotacja aktywów	0,62x	Przychody / średnie aktywa razem.
Rotacja środków trwałych	68,6x	Przychody / średnie rzeczowe aktywa trwałe.
Rotacja należności	3,98x	Przychody / średnie należności.
Dni należności	92 dni	365 x średnie należności / przychody.
Dni zobowiązań	10 dni	365 x średnie zobowiązania handlowe / koszt sprzedaży.
Konwersja zysku na FCF	141,3%	Wolne przepływy / zysk netto, gdy zysk jest dodatni.
Nakłady / przepływy operacyjne	3,5%	Nakłady inwestycyjne / przepływy operacyjne, gdy są dodatnie.

Na akcję

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Zysk na akcję, rozwodniony	0,32 USD	Zysk netto na akcję rozwodnioną, jak w raporcie (po uwzględnieniu splitów). Za ostatnie dwanaście miesięcy: suma czterech kwartałów albo zysk netto / ostatnia liczba akcji rozwodnionych, gdy kwartał nie ma raportowanego EPS.
Przychody na akcję	2,11 USD	Przychody / średnia liczba akcji rozwodnionych.
FCF na akcję	0,46 USD	Wolne przepływy / średnia liczba akcji rozwodnionych.
Przepływy operacyjne na akcję	0,47 USD	Przepływy operacyjne / średnia liczba akcji rozwodnionych.
Gotówka na akcję	1,97 USD	(Gotówka + inwestycje krótkoterminowe) / liczba akcji w obrocie.
Skup akcji / FCF	139,7%	Skup akcji własnych / wolne przepływy, gdy są dodatnie.

Wycena

Wskaźnik	Wartość	Jak liczymy
Kapitalizacja	2,75 mld USD	Kurs akcji x liczba akcji w obrocie.
Wartość przedsiębiorstwa (EV)	2,33 mld USD	Kapitalizacja + zadłużenie razem - gotówka - inwestycje krótkoterminowe.
C/Z	38,5x	Kapitalizacja / zysk netto. Tylko przy dodatnim zysku.
C/P	5,90x	Kapitalizacja / przychody.
C/FCF	27,2x	Kapitalizacja / wolne przepływy. Tylko gdy są dodatnie.
C/przepływy operacyjne	26,3x	Kapitalizacja / przepływy operacyjne, gdy dodatnie.
EV/przychody	5,01x	Wartość przedsiębiorstwa / przychody.
EV/EBIT	51,2x	Wartość przedsiębiorstwa / zysk operacyjny, gdy oba dodatnie.
EV/FCF	23,1x	Wartość przedsiębiorstwa / wolne przepływy, gdy obie dodatnie.
Stopa FCF	3,7%	Wolne przepływy / kapitalizacja.
Stopa zysku	2,6%	Zysk netto / kapitalizacja (odwrotność C/Z).
Stopa zwrotu dla akcjonariuszy	5,1%	(Wypłacone dywidendy + skup akcji) / kapitalizacja.

Jakie przychody miała AvePoint, Inc. w roku obrotowym 2025?

AvePoint, Inc. wykazała przychody 419,5 mln USD za rok obrotowy 2025, o 26,9% więcej niż rok wcześniej.

Czy AvePoint, Inc. była rentowna w roku obrotowym 2025?

Tak. Zysk netto wyniósł 34,8 mln USD, marża netto 8,3%.

Ile wolnych przepływów pieniężnych wygenerowała AvePoint, Inc. w roku obrotowym 2025?

Przepływy operacyjne 85,3 mln USD minus nakłady inwestycyjne 3,7 mln USD dały wolne przepływy 81,6 mln USD.

Źródło: SEC EDGAR, dane XBRL (company facts). Gdy spółka podaje tylko dane narastające, kwartały liczymy jako różnice. Pozycja nieotagowana zostaje pusta, niczego nie szacujemy.

Otwórz interaktywne sprawozdania, dane kwartalne i wykresy

Wróć do AvePoint, Inc.